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Pinocchio und seine Freunde entdecken im Wald ein goldenes Horn. Es hat einmal einem Einhorn gehört und ist magisch. Obwohl man diese Hörner nicht aufheben darf, stibitzt Volpek es. Als die schöne Prinzessin Betilda im Zauberdorf zu Besuch ist, schenkt Volpek ihr das Horn. Er möchte ihr Herz gewinnen. Zunächst ist sie begeistert, doch das Horn heftet sich plötzlich an ihre Stirn und sie beginnt sich langsam in ein Einhorn zu verwandeln. Was nun?